◎(8897)MIRARTHホールディングス : 5.28%配当で2026年小1の壁月5千円、家計の味方

本ブログの記事は、特定の投資商品の売買を推奨するものではありません。投資判断はご自身の責任と判断において行ってください。

はじめに：2026年の「小1の壁」を笑顔で乗り越えるために

こんにちは、みずきです。2020年生まれの娘を育てながら、フルタイムで働くママ投資家です。最近、娘が「もうすぐお姉さんだね」なんて話しているのを聞くと、嬉しい反面、少しずつ「あの壁」が近づいているのを実感します。そう、2026年4月にやってくる「小1の壁」です。

保育園の至れり尽くせりな環境から、小学校へ。放課後の学童費用の発生や、もしかしたら私の働き方（時短勤務への切り替えなど）を変える必要が出てくるかもしれません。そんな「家計の変化」に、今から投資の力で備えておきたい……。これが、私の投資の原動力です。

今回は、そんな我が家の人生設計にフィットするかどうか、MIRARTHホールディングス（8897）を中心に、複数の銘柄を比較検討してみました。

1. シナリオ設定：「我が家の人生設計」と家計の課題

投資銘柄を選ぶ前に、まずは「なぜこの投資が必要なのか」という目的を明確にしましょう。我が家の現在地と未来の課題を整理してみました。

我が家の現在地と数年後の課題

娘は現在、保育園に通っています。2026年4月には小学校に入学しますが、この時期に合わせて以下の家計課題が予想されます。

• 学童保育や習い事費用の増加： 保育料は無償化の影響で抑えられていますが、小学校に上がると民間の学童や新しい習い事で、月に1.5万円〜2万円程度の追加出費が見込まれます。
• ママの収入変動リスク： 小学校のスケジュールに合わせるため、残業を減らしたり、最悪の場合は時短勤務を再開したりすることで、手取り収入が減る可能性があります。
• 第2子の検討： 家族が増えれば、教育費の積立ペースもさらに上げる必要があります。

課題を解決するために必要な配当額

まずはスモールステップとして、「月5,000円（年間60,000円）」の配当収入を目指します。この月5,000円があれば、娘の通信教育費や、ちょっとした放課後の軽食代、あるいは学校で必要な備品代を「家計の持ち出しなし」でカバーできるからです。この「心の余裕」が、忙しい子育て期には何よりの薬になりますよね。

2. 目標配当額の逆算計算

「月5,000円」を配当で生み出すためには、いくらの投資が必要なのでしょうか。今回検討するMIRARTHホールディングスの指標を使って計算してみます。

約114万円の投資で、毎月5,000円の「教育費ブースター」が手に入る計算です。これを一気に買うのは勇気がいりますが、特定口座だけでなく、新NISAの成長投資枠などを活用して、数年かけて積み上げていくのが現実的かなと考えています。

3. 複数銘柄の比較紹介

MIRARTHホールディングスだけでなく、同じ「月5,000円」を目指すための候補銘柄をいくつか並べて比較してみます。どの銘柄が「我が家のリズム」に合うかを見極めるためです。

ここで注目したいのが、最近の市場動向です。日本経済新聞などのニュースでも報じられている通り、「TOPIX改革第2弾」によって企業の生き残り競争が活発化しています。

参考ニュース：企業統治強化が株高呼ぶ、「TOPIX改革第2弾」で生き残り競争活発化（株探ニュース）

この記事では、東証の市場改革によって、PBR（株価純資産倍率）が低い企業が、株主還元（増配や自社株買い）を強化する流れが強まっていると指摘されています。MIRARTHホールディングスのPBRは0.67倍。まさに、この改革の波に乗って、さらなる還元が期待できるポジションにいると言えますね。

各銘柄の詳細データ：MIRARTHホールディングス（8897）

• ビジネス： 旧タカラレーベン。マンション分譲が柱ですが、最近は「未来の街づくり」を掲げ、太陽光発電などの再生可能エネルギー事業にも注力しています。
• 最低投資金額： 39,700円（100株）と、子育て家計でも捻出しやすい金額なのが魅力です。
• 配当性向： 直近のEPS（1株利益）33.10円に対し配当21円なので、配当性向は約63%。少し高めですが、成長性とのバランスを見ている印象です。
• 収益性： ROE 11.04%と、日本企業の平均を上回る効率の良さを見せています。

過去の分析でも、不動産セクターは高配当が多いですが、その中でもMIRARTHは「再エネ」という新しい成長の種を持っている点が面白いですね。例えば、以前紹介したこちらの銘柄も、同じように家計を支えるサイドバック的な役割を期待していました。

内部リンク：◎(8869)明和地所 : 4.85%高配当と低PBRで小1の壁を補強する家計の攻撃的サイドバック

4. みずきの「人生設計マッチ度」評価

さて、MIRARTHホールディングスを我が家の人生設計に照らし合わせて、3つの軸で評価してみます。

A. 配当の持続性・成長性：○（まあ大丈夫）

営業利益率は改善傾向にあり、ROEも10%超えと収益性は高いです。ただし、不動産業界の宿命ですが、自己資本比率が22.3%と低めで、有利子負債も増加傾向にある点は注意が必要です。金利上昇局面ではコスト増になるリスクがあるため、10年、20年と「無条件で安心」とは言えませんが、現在の成長戦略が続く限りは配当維持の可能性が高いと見ています。

B. 人生設計との適合性：◎（ぴったり）

なんといっても、3万円台から投資できる手軽さが最高です。「今月は食費が少し浮いたから、MIRARTHを10株買い増そうかな」という、「家計の端数投資」に向いています。2026年の入学までに少しずつ積み上げて、目標の「月5,000円」に近づけるプランが描きやすいです。

C. 我が家のリスク許容度との整合性：△（やや緊張感ある）

今の私はフルタイムで働いているので、多少の株価変動は許容できます。ただ、育休に入ったり収入が不安定になったりした時は、この銘柄の「景気敏感さ」が少し怖く感じるかもしれません。ポートフォリオの100%をこれにするのではなく、もっと安定したREITなどと組み合わせるのが、我が家らしい「攻守のバランス」だと思います。

安定性を求めるなら、こういった住居特化型のリートも選択肢に入ってきますね。

内部リンク：◎(3459)サムティ・レジデンシャル投資法人 : 4.89%配当で2026年小1の壁月5千円を支える家計の要

5. みずきの総合評価＋判断

MIRARTHホールディングスについての私の判断は、「家計の教育費ブースターとして、NISAでコツコツ拾っていきたい1株」です。

完璧な優良株（例えば大型の銀行株や通信株）に比べると、財務の面で少しハラハラする部分はあります。でも、利回り5%超えというパワーは、小1の壁という大きな変化を控えた我が家にとって、非常に魅力的な「武器」になります。100株単位だけでなく、端株（S株）で毎月コツコツ買うことで、購入単価を平準化しながら「配当マシン」を作っていくのが、今の私には合っているようです。

6. 制度活用との組み合わせ

ここが「みずき流」の一番大事なポイントです。ただ株を買うだけではもったいない！

新NISA（成長投資枠）の活用

5.28%という高い利回りを最大限活かすには、新NISAの成長投資枠が必須です。通常、配当金には約20%の税金がかかりますが、NISAならこれが非課税。月5,000円の配当を受け取る場合、特定口座だと手取りは約4,000円に減ってしまいますが、NISAなら丸々5,000円が手元に残ります。この「1,000円の差」は、娘のドリル1冊分。バカにできません！

配当控除という選択肢

もしNISA枠を使い切ってしまっても、私の収入水準（上場企業の会社員）であれば、確定申告で「配当控除」を利用するのも手です。総合課税を選択することで、所得税の一部が還付される可能性があります。子育て世帯は何かと控除が多いので、税金の仕組みを理解して「手取り」を最大化させるのが、忙しい中での賢い戦い方だと思っています。

つみたてNISAとの使い分け

私は新NISAの「つみたて投資枠」では、全世界株式（オルカン）などのインデックスファンドを毎月自動で買っています。これは20年後の「娘の大学費用」や「自分たちの老後」のため。一方で、今回のようなMIRARTHの個別株投資は、あくまで「3年後の小学校入学後の現金流」のため。目的を分けて管理することで、暴落が来ても「これは老後用だから放置」「これは生活費の足しだから慎重に」と冷静に判断できるんです。

7. 失敗・迷い・懸念も素直に述べます

ここまで良い面を中心に書きましたが、実は迷っている部分もあります。それは、「不動産セクターに偏りすぎていないか？」という点です。我が家はすでに住宅ローンを抱えています。自分の家も不動産、投資先も不動産……となると、万が一不動産不況が来た時に、家計全体がダメージを受けてしまいます。

だからこそ、「MIRARTHを全力買い！」ではなく、インフラ系やリース系など、異なる動きをする銘柄と組み合わせることが不可欠だと感じています。また、自己資本比率が低いので、もし配当が維持できなくなった時の「撤退ルール」も決めておく必要があります。「利回りが4%を切ったら、一度立ち止まって再検討する」といった、自分なりのルールですね。

投資に「絶対」はありませんが、「自分たちの人生のどの場面で、このお金が必要か」が明確になっていれば、迷った時も立ち返る場所があります。2026年4月、ピカピカの1年生になった娘を、少しだけ余裕のある笑顔で「いってらっしゃい！」と送り出せるように。これからも、無理のない範囲で、一歩ずつ進んでいきたいと思います。

皆さんの人生設計には、どんな銘柄が彩りを添えてくれそうですか？判断はそれぞれの家計次第ですが、私の試行錯誤が少しでも参考になれば嬉しいです。一緒にお守り代わりの配当金、育てていきましょうね。